آنالیز صندوق‌های اهرمی بازار سرمایه

به گزارش اقتصاد آنلاین، صندوق اهرمی کاریزما با نماد "اهرم" یکی از صندوق‌های قابل معامله در بورس است که این روز‌ها مورد توجه سرمایه گذاران بوده و در قیمت ۱۹۶۹ تومان صف خرید تشکیل داده است.

این صندوق که در ۳ ماه اخیر حدود ۷.۷ درصد بازدهی داشته است دارای کل خالص ارزش دارایی‌های حدود ۱۵.۵ همت بوده و nav صدور واحد‌های ممتاز صندوق به تاریخ ۵ آذر ماه برابر با ۲۱۶۲ تومان و nav ابطال آن ۲۱۳۵۱ تومان می‌باشد.

با توجه به یکسان بودن محدودیت دامنه نوسان صندوق‌ها و نماد‌ها و رشد یک دست بازار سرمایه در این روز‌ها حباب مثبت صندوق اهرمی مثل اهرم، شتاب، توان و .. کمتر از معمول می‌باشد.

صندوق‌های اهرمی، ابزارهای مالی پیشرفته‌ای هستند که با استفاده از اهرم مالی به دنبال افزایش بازدهی سرمایه‌گذاری‌ها و دستیابی به عملکرد برتر نسبت به بازار هستند. این صندوق‌ها با استفاده از ابزارهای بدهی، موقعیت‌هایی را در بازارهای مالی ایجاد می‌کنند تا بتوان بهره‌وری بالاتری از سرمایه‌گذاری‌ها به‌دست آورد.

این استراتژی اما به‌ویژه در شرایط نوسان بالا می‌تواند ریسک‌های زیادی را به همراه داشته باشد. عملکرد صندوق‌های اهرمی به این صورت است که از سرمایه اولیه سرمایه‌گذاران به همراه بدهی‌های اضافه استفاده می‌کنند تا با پول بیشتر و اهرم در بازار حضور داشته باشند.

برای مثال، یک صندوق اهرمی ممکن است با استفاده از اعتبار قرضی، حجم زیادی از سهام یا دارایی‌های دیگر را خریداری کند. هدف از این کار این است که بازدهی کل صندوق بیشتر از بازدهی خود دارایی‌ها باشد.

به دلیل استفاده از بدهی و اهرم مالی، این صندوق‌ها می‌توانند نوسانات و ریسک‌های زیادی داشته باشند. در صورت بالا رفتن قیمت‌ها، بازدهی ممکن است بسیار بالا باشد، اما در صورت کاهش قیمت‌ها، زیان هم می‌تواند به‌طور قابل توجهی افزایش یابد. از این رو، صندوق اهرمی برای سرمایه‌گذاران با تحمل ریسک بالا مناسب‌تر است و نیاز به نظارت و مدیریت دقیق‌تری دارند.